3.2. Формы обеспечения займов

Стандартными формами обеспечения индивидуальных займов являются различные виды залогов, однако применение в, данном случае, банковской логики обеспечения залогами негативно скажется на доступности и оперативности получения финансовых услуг для большинства клиентов программы.
Предприниматели с низкими уровнями доходов, образующие адресную целевую группу клиентов микрофинансовых программ, как правило, не обладают ликвидными залогам, либо возможностями предоставить иные формы обеспечения займов. С другой стороны, процедура истребования залогов связана со значительными и не подтвержденными реальными результатами судебными издержками, что приводит к непозволительному для большинства микрофинансовых институтов росту операционных расходов.

Поэтому в качестве основной формы обеспечения займов концептуально выступает сам бизнес заемщика. Тщательное исследование состояния бизнеса, фактически сложившихся финансовых потоков, деловой репутации заемщика на стадии рассмотрения заявки на предоставление займа, прогнозирование движения денежных средств  и платежных возможностей заемщика с  учетом вновь возникающих обязательств, являются достаточно объективными индикаторами состоятельности заемщика. При удовлетворительном характере этих показателей в залог могут быть приняты даже неликвидные объекты, но используемые в деловом обороте заемщика и обеспечивающие его бизнес. Таким образом, физический смысл залога несколько замещается психологическим  страхом имущество или активы, значимые для данного бизнеса. Условность такого подхода вполне очевидна, но на практике он оказывается особенно действенным и иногда единственно возможным.

• < Назад
• Вперёд >